MADRID: Merek ikonik Nina Ricci, Paco Rabanne dan Jean-Paul Gaultier memulai debut pasar mereka pada hari Jumat ketika grup mode dan kecantikan Spanyol Puig mulai berdagang di bursa saham Madrid.
Pencatatan saham ini merupakan langkah besar bagi Puig Group, konglomerat milik keluarga yang dengan cepat berekspansi ke bidang barang-barang mewah dan akan memungkinkannya bersaing dengan raksasa industri seperti Estée Lauder, Hermès, Kering dan LVMH.
Chairman dan CEO Marc Puig mengatakan bulan lalu bahwa langkah tersebut “merupakan langkah menentukan dalam 110 tahun sejarah Puig” dan menekankan “pendekatan jangka panjang” perusahaan.
Didirikan di Barcelona pada tahun 1914 oleh pengusaha Antonio Puig Castello, grup ini telah berkembang selama bertahun-tahun menjadi perusahaan kelas berat di industri kosmetik, parfum, dan mode.
Merek-merek mewah menarik pembeli Tiongkok meskipun terjadi perlambatan ekonomi
Merek-mereknya termasuk Paco Rabanne, Nina Ricci, Charlotte Tilbury, Carolina Herrera dan Dries Van Noten. Perusahaan juga memegang saham mayoritas pada merek Jean Paul Gaultier dan memiliki perjanjian lisensi dengan Prada, Christian Louboutin dan Comme des Garçons.
Urusan keluarga
Grup yang berbasis di Barcelona, yang berspesialisasi dalam parfum dan kosmetik, memasuki pasar pada hari Jumat dengan panduan harga pembukaan sebesar 24,50 euro (sekitar $26) per saham.
Para analis mengatakan ini merupakan penawaran umum perdana terbesar di Spanyol tahun ini dan salah satu yang terbesar di Eropa.
Harga tersebut membuat perkiraan kapitalisasi pasar grup tersebut mencapai hampir 14 miliar euro dan akan memberikannya akses ke bursa Ibex 35 Madrid, yang menyatukan 35 perusahaan terbesar Spanyol.
Pencatatan tersebut akan dilakukan dalam dua tahap. Tahap pertama akan meningkatkan modal awal sebesar 1,25 miliar euro melalui penerbitan saham baru.
Mereka kemudian akan melakukan “penawaran sekunder yang lebih besar” atas saham yang dimiliki oleh perusahaan induknya Exea, dan mengumpulkan hampir €1,36 miliar.
Grup tersebut kemudian dapat menambah dana sebesar €390 juta dengan menjual saham yang diperuntukkan bagi investor tertentu, yang akan memungkinkan grup tersebut mengumpulkan sekitar €3 miliar.
Meskipun melakukan langkah tersebut, keluarga Puig mengatakan mereka akan tetap mempertahankan saham pengendali di perusahaan tersebut, dengan 71,7% saham dan “hak suara mayoritas super” (92,5%) di dewan direksi.
‘Pengaruh finansial yang lebih besar’
Ide IPO pertama kali digagas oleh Puig sendiri Waktu keuangan Dia mengatakan dalam pidatonya pada bulan Oktober 2023 bahwa mengambil tanggung jawab terhadap pasar akan menghasilkan “disiplin” yang akan menghindari masalah apa pun ketika tongkat estafet diwariskan dari satu generasi ke generasi berikutnya.
“Terkadang bisnis keluarga kehilangan posisi pasarnya. Mereka perlahan-lahan mati dan tidak seorang pun di dalam perusahaan mengetahui hal tersebut,” katanya kepada surat kabar tersebut. “Jika Anda bertanggung jawab kepada investor, hal-hal ini dapat dideteksi.”
Analis XTB Javier Cabrera mengatakan IPO akan memungkinkan grup tersebut membangun “leverage finansial yang lebih besar” dengan memanfaatkan “dinamika pasar saham yang positif” di sektor kemewahan dan mode.
Industri barang mewah sedang menikmati masa booming, dengan raksasa industri masih mencatat rekor penjualan pada tahun 2023 meskipun terjadi perlambatan setelah dua tahun berturut-turut mengalami pertumbuhan dua digit.
Tahun lalu, penjualan Puig mencapai 4,3 miliar euro, meningkat 19% dari tahun 2022, dan laba bersih mencapai 465 juta euro, meningkat 16% dibandingkan tahun lalu.
Cabrera mengatakan berkat strategi akuisisi Puig Group, laju pertumbuhan grup diperkirakan akan meningkat. Dalam beberapa tahun terakhir, strategi akuisisi grup ini telah menghasilkan “pertumbuhan tingkat tinggi” dan “diversifikasi pendapatan, baik secara geografis maupun lintas lini bisnis”.
Dia juga menunjuk pada kinerja kuat kelompok tersebut di Tiongkok, konsumen utama barang-barang mewah.
